在社会高度发展,企业制度越来越完善的今天,由于资产减值相对其他会计准则来讲可操作性比较强,因此常常被用来调节报表,这就是我们常说的用资产减值来进行盈余管理。这种做法对于企业是无可厚非的,但是一些投机取巧的公司过分的依赖资产减值来调节甚至是改变报表内容,这就丧失了财务报表的初衷,使投资者做出错误的决定,也不利于公司的决策者及时的发现问题,对于公司的长远发展来讲,是弊大于利的,我国资产减值的政策通过不断的修正与完善,已经达到了比较科学合理的水平。但是,其中依然存在一些问题值得我们注意。比如财政部在2006年修订的关于资产减值的文件中提到,长期资产一旦计提,在以后会计年度不能转回。这就制止了一些企业想通过计提固定资产等长期资产来达到盈余管理的目的。但是这种做法也并非万全之策,在接下来的财务报表中,我们发现一些管理者更加依靠短期资产的计提来进行盈余管理。利用资产减值来粉饰财务报表的现象依然存在,并呈现了一些新的特点。因此,我们对于资产减值的政策修改应该根据企业在发展过程中呈现出的一些特点进行同步完善。我们要意识到,资产减值准则的完善与企业的发展既互相制约又互相发展。本文把规范研究和案例分析相结合,通过阐释资产减值的理论基础与盈余管理的经济后果,进一步论证两者之间的关系。本文结合了西部牧业公司从2012年到2018年的财务数据进行分析,基于分析对于上市公司有针对性的在不同角度对不同主体提出意见与建议。