科技革命带来世界经济结构的变革,也带来全球生产组织范式的根本性改变。以全球价值链为特征的分工模式已经主宰了当前的经济全球化进程和格局。作为全球价值链上重要一环的中国经济,从早期的代工生产到现如今的对外直接投资,中国制造业通过国际生产经营融入世界生产网络,分享全球价值链收益,并已经在世界占有重要一席。然而中国为世界制造业贡献60%的产出,但只获得了 20%的全球价值链增值收益。由此研究在全球价值链中中国制造企业参与国际分工,以及国际化生产的模式选择和升级问题,对经济发展战略的实施和国际新秩序的建设具有重要理论研究价值和现实意义。全文从概念出发,以全球价值链为核心,界定了贸易与投资、非股权与贸易、FDI与股权、外包与非股权的关系,从辨析这些相互关系中,梳理了基础理论的内在逻辑,进而对国内外股权与非股权(外包)的比较和选择模型进行阐释。同时,分别从不完全契约视角、全球价值链视角、国际化生产组织视角,对股权与非股权(外包)理论与实证研究进行了评述,进一步对发达国家、发展中国家以及新兴经济体的制造业全球价值链发展进行了经典文献梳理,从中获得了研究的新思路:一是扩充跨国公司国际化生产决策集,将非股权模式纳入企业国际化生产决策模型;二是将不完全契约的假设条件真正置入企业国际化生产决策模型中;三是从全球价值链出发,建立以全工序生产过程为主要特征的连续生产函数;四是运用企业微观数据进行企业国际化生产决策的实证检验。由此,从全球价值链国际分工的内在要求,即生产要素的集约化和生产效率提高的角度出发,按照跨国企业国际化生产的全新经济发展范式,构建了中国制造企业参与全球价值链分工模式的一般分析框架。在理论研究方面,通过局部均衡方法分析跨国制造企业股权和非股权活动的运行机制与利益分配;采用动态均衡的分析方法研究跨国制造企业全球价值链生产过程中的股权与非股权模式选择的一般均衡,并分析外生变量变化对均衡决策的影响。在实证研究方面,采用五点尺度问卷调查法,联合应用数量化理论模型和二元选择模型(Logit模型)对问卷数据进行分析,将定性因素进行定量化研究,揭示影响企业国际化生产模式选择的多因素相互作用程度;采用世界银行企业调查数据库以及OECD-STAN数据库数据,分别建立线形回归模型和非线性二元选择Probit模型,检验我国企业参与全球价值链的国际生产决策。通过上述研究,获得独立观点:1.从劳动密集型和低技术产品比较优势、高技术产品出口的国外依赖和长期加工贸易形成的路径依赖,分析形成中国制造业全球价值链低端锁定的主要原因,并提出了要素禀赋低端锁定的地理转移契机;从"出口加工区"向"自由贸易区"的功能升级契机;中产阶级消费市场形成的产品升级契机;中国"走出去"战略助力价值链全面升级契机。2.建立基于全球价值链的企业国际化生产决策动态均衡模型,研究发现当投资具有替代关系时,厂商倾向于对上游供应商采取股权模式;当投资具有互补关系时,厂商则倾向于对上游供应商采取非股权模式。中间投入品的技术互补程度越高,股权模式越会受到青睐;相反,中间投入品的技术替代程度越高,非股权模式则越为流行。类似地,当总部服务密集度较高时,最终厂商对下游供应商采用非股权模式的可能性越大;反之,则对下游供应商采用股权模式的可能性越大。3.利用数量化理论Ⅱ类模型,对我国企业在岸参与国际化生产模式选择的影响要因进行了实证分析,结果表明对于市场规模较大、技术水平较高的区域,企业倾向于选择股权模式进行国际化生产;而对于技术依赖度、生产规模和管理风险较高的区域,企业则主要通过非股权模式进入全球价值链。4.利用数量化理论Ⅲ类模型和二元选择Logit模型,对我国企业离岸国际化生产模式选择的影响要因进行了实证分析,结果表明收益性、风险性、便利性是决定企业选择国际化生产模式的关键影响因素。进一步分析发现,东道国投资风险性越大,企业通过契约生产等非股权模式进行国际化生产的可能性越大;而随着投资便利性的增强,企业选择股权模式的概率将大幅度上升;收益性指标是企业进行国际化生产的重要影响因素,但并不是区分企业股权投资或非股权安排的显著指标。5.随着企业成熟度和市场及政策的完善程度的提高,企业参与全球价值链的方式也逐渐由在岸股权生产、在岸承接非股权生产向离岸股权一体化生产和离岸非股权生产模式转变,并在一定条件下,股权与非股权模式可以并行发展。6.采用世界银行企业调查数据库以及OECD-STAN数据,对中国制造企业的国际化生产决策进行了实证分析,验证了下述结论:当产品替代弹性较小,上下游投资呈替代关系时,企业的上游指数与股权生产的概率呈正相关关系,企业的上游指数越大,股权模式生产的可能性越大,股权配置的比例也越高;反之亦然。当产品替代弹性较大,上下游投资呈互补关系时,企业的上游指数与股权生产的概率呈负相关关系,企业的上游指数越大,东道国技术依赖度越低,非股权模式生产的可能性越大,股权配置的比例也越低;反之亦然。7.从全球价值链与贸易、投资、就业和经济增长的新型互动关系中,揭示中国制造企业全球价值链整合下的股权与非股权模式内在选择机制的一般规律,并对中国制造企业在全球价值链的地位以及实现全球价值链增值和升级进行阐释。根据全球价值链流程升级、产品升级、功能升级及价值链升级的客观需要和要素组合的收益性、便利性和风险性的现实要求,提出了改善国际贸易条件、优化投资运营环境等贸易、投资、全球价值链等政策及其含义。