并购重组是企业扩张规模的主要和经常的外部手段。并购作为一项由各环节有机结合的复杂的全过程活动，包括研究准备、方案设计、谈判、签约成交及并购后整合等环节。并购风险蕴含于企业并购过程中的各个环节。在并购交易中，对于交易双方而言，信息是不完全对称的。主并公司需要聘请专业咨询机构来控制交易风险，保护企业利益。注册会计师作为重要专业咨询机构的角色之一，在整个并购价值链上可以分阶段提供不同种类的服务，从而减少由于信息不对称对并购产生的危害。　　在并购交易活动的繁荣发展下，并购审计业务也大量涌现，然而学术界对并购审计风险的研究却较少，相对于审计风险理论及一般财务报表审计研究，并购审计风险研究文献很少且不深入，鲜见完善的理论分析框架。本文在注册会计师的视角下，以审计风险理论及企业并购理论为基础，从审计关系、审计目标、审计范围、审计报告等四方面了分析并购审计不同于一般财务报表审计的特征后，引入企业价值理念，剖析和揭示在并购决策阶段的非上市目标企业并购审计风险，并提出审计应对策略。　　本文在并购决策阶段审计风险识别中，应用企业价值理念，运用价值评估驱动因素识别非上市目标企业并购审计风险;进而在现代风险导向审计风险模型:审计风险=重大错报风险×检查风险的基础上，将并购风险与并购审计风险建立联系，对重大风险错报风险进行了修正，并构建了修正后的重大错报风险识别模型，归结了修正的重大错报风险点的分布，设计了以此为基础的并购审计流程;最后以水泥行业企业为案例，分析了该行业的非上市目标企业并购审计风险并提出审计应对策略，以期能够为并购审计业务操作指南的建立贡献绵薄之力。