我国改革开放三十年来经济迅速发展，开放程度越来越高，不断有新的金融创新引入国内，私募股权投资基金就是重要的金融创新之一。最近十年，私募股权投资基金在亚洲迅速发展，中国市场被认为是最有投资潜力的市场，这使得中国成为亚洲私募股权投资基金最活跃、规模最大的市场之一，特别是在全球性的金融危机之后，欧美发达国家经济金融体系受到重创，中国经济却继续稳定向前发展，中国经济被世界投资者所看好，中国市场被认为是世界私募股权投资基金的理想投资地。随着私募股权投资规模逐渐扩大，对国家的经济发展作用也越来越大，到现在，私募股权投资已经成为继银行贷款和IPO的第三大融资方式，国家对其进行法律规范也是必然，随着我国一系列关于私募股权投资基金的法律、法规的出台与修订，为我国私募股权投资基金的发展创造了良好的法律环境和投资环境，但是，我国的私募股权投资基金的法律制度还不是很完善，还有许多有待改进的地方。本文共分为五章，第一章引言主要介绍了选题背景和意义，在进入新世纪的十年间，私募股权投资基金的迅速发展，已经成为国家经济发展的重要动力，但是，国内对其法律规范还不是很完善，为了保护投资者的合法权益和社会主义市场经济的稳定运行对其进行制度研究是有必要的；第二章主要介绍私募股权投资基金的相关概念和组织形式，通过和其他相关概念的对比和组织形式的分类介绍来了解私募股权投资基金；第三章主要介绍私募股权投资基金设立制度，在市场中，投资者和管理者作为市场的参与者都有非常重要的作用，对投资者合法权利的保护和管理者的严格规范对市场经济的稳定运行和保证交易的安全具有重要意义；第四章主要介绍私募股权投资基金的投资流程，从私募股权投资基金的目标公司的选定到投资管理一系列的操作程序进行讲解，针对投资过程中最重要的对赌协议进行重点研究，以防范投资过程中的风险；第五章主要是介绍私募股权投资基金的退出机制，退出在私募股权投资基金中占有重要的地位，退出时机和退出方式对私募股权投资基金都有重要的意义，关系到投资者和基金的重大利益，为防止私募股权投资基金出现投机行为，对退出机制进行完善具有重大的意义。