为了实现公司持续发展的目标,公司股东都期望管理层在现代企业管理的理念下做好公司治理,而内部控制则是公司治理中各公司管理层广泛运用的一个重要手段。当企业出现融资困难时,为了让报表数据可以向外传达经营稳健的信息,同时管理层出于对自身绩效考核、公司形象等各方面因素的考虑,会倾向于对企业进行盈余管理,而关联交易则是管理层常会使用的一种手段。此外,作为上市公司的股东,尤其是未上市的大股东,在扩大企业发展规模过程中由于受融资渠道的限制,也有通过关联交易从上市公司一方获取利益或资金的动机。在内部控制失效的民营企业中,缺乏内部监管的管理层可能为了粉饰业绩做出非公允或虚构的关联交易,亟需资金的大股东也会想方设法通过非公允或虚构的关联交易占用上市公司资金,前述行为在上市公司出现的问题之一就是财务报表数据失真。对此,外部监管单位、投资者等财务报表信息的相关使用者不能知悉企业的真实情况,进而影响对企业的监管措施或下一步投资行为。这种情况对企业来说是进一步削弱了企业的外部监管力量,同时也不利于企业重新建构内部控制机制,因而会让企业陷入恶性循环,直至企业爆发运营危机时外界才会知晓公司的运营情况及治理水平。本文分别对研究企业内部控制的动因和经济后果,以及企业关联交易的动因和影响因素的文献进行梳理,发现至今为止,与内部控制和关联交易各自相关的研究都取得了很大成就,但研究关于内部控制失效时民营企业里的关联交易相对较少。本文从2013年至2018年国内上市公司的内部控制相关信息披露情况入手,并对同时期的关联交易数据进行汇总分析,分析出我国企业自身希望能够加强内部控制及关联交易管控,但由于实际中公司治理的合规管控意识与措施仍然不足,在日常运营中面临着较大的风险,以此总结出民营企业目前内部控制及关联交易存在的问题。根据证监会、上交所及深交所等监管机构出台的相关法规,内部控制及关联交易都有各自的定义及分类,通过梳理,可以归纳出内部控制及关联交易各自的动因及经济后果,以此来推出内部控制对关联交易的影响。通过运用内部控制及关联交易的上述理论,结合案例公司的对外公告及年度报告,本文对案例公司的内部控制及关联交易管控现状进行分析,认为案例公司在业务流程上还存在着如资金活动方面、担保方面等缺陷,在内部控制的组织架构上还存在着诸如风险管控、信息披露等缺陷,未能对重大关联交易进行风险判断并及时、完整地披露。最后针对案例公司内部控制失效时出现非公允关联交易的问题,提出改善内部控制建设及关联交易管控的对策建议。通过研究,本文认为我国民营企业想要持续健康地发展,必须完善内部控制制度及关联交易管控措施。具体来说,民营企业加强内部控制应该规范公司治理结构,建立体系对潜在风险进行评估,采取必要措施确保运营活动受控,改善信息流通渠道,实施必要措施确保监控行之有效。同时,对民营企业关联交易的研究应立足于民营企业内部控制建设的基础上,完善民营企业的内部控制制度,才能更好地管控对企业不利的关联交易。当前我国民营企业相较于国有企业,由于内部控制组织不完善、风险识别防范不到位、缺乏内外部监督评价等问题导致民营企业在日常运营中存在较大的风险。因此,本文对案例公司内部控制失效与关联交易的研究,一方面有利于促进案例公司完善自身的内部控制建设与关联交易管控,另一方面为我国民营企业乃至于国有企业的内部控制建设与关联交易管控提供一点参考依据和完善思路。