金融互换作为衍生金融工具品种之一,由于其规避风险有效性、进行资产负债管理、降低筹资成本和拓展筹资渠道等功能而得到广泛的运用。为实现“决策有用”的会计目标,充分揭示金融互换的风险,为会计信息使用者提供决策相关的信息非常必要,这也使得对金融互换会计信息披露进行研究变得重要起来。综观上市商业银行关于金融互换会计信息披露的现状,发现从2005年到2006年,各银行对金融互换的会计核算发生了突破性的进展,主要是将互换从表外披露纳入表内核算,并采用公允价值计量。然而仍然存在利率互换初始确认入账价值模糊、互换计入的会计科目不一、确定公允价值的方法不明确和附注披露信息不充分等问题。为解决以上问题,本文借鉴美国和国际衍生金融工具会计准则,并结合我国新颁布的金融工具会计准则,根据实例对货币互换和利率互换的会计确认、计量、记录和报告进行了探讨。应在货币互换和利率互换的合约签订日对互换进行初始确认,货币互换的初始入账价值为本金交换金额,利率互换则以未来交换的利息流的折现值入账;以公允价值对互换进行后续计量,每个会计期末对互换的公允价值重新估定,估计公允价值的方法有矩阵定价法、期权定价法和现值法,对这几种方法进行比较分析,由于互换本身是未来交换利息流的合约,采用折现现金流法来确定公允价值最为适宜,且符合了我国的市场、财务人员素质等现状;对金融互换的报告包括表内披露和附注披露,表内披露包括资产负债表、利润表和现金流量表,附注披露的金融互换的信息应在各银行普遍披露的现状上进一步具体和完善。本文在利率互换合约签订之时即以相应价值入账、明确提出互换使用折现现金流法计算公允价值并对其详细披露,这解决了互换会计核算中的难点,有利于互换风险的披露;对货币互换和利率互换会计核算、披露过程的完整展现为我国金融工具会计准则的实际应用提供了一个可供思考的思路。