近年来，随着我国经济的快速发展，资本规模持续壮大，资本市场逐渐完善，我国的金融市场日益趋向国际化，机构投资者在金融市场投资中的主导作用日益显现,为金融工具的创新创造了坚实的基础。另外，由于资本的跨国流动日益频繁，各式各样的股指期货合约作为金融工具的创新，不仅在发达国家的证券市场上竞相推出，其在新兴国家的证券市场上也相继推出,股指期货合约的交易在国际证券市场的发展极为迅速。为了进一步促进我国资本市场的发展，提升我国证券市场的国际竞争力，我国的沪深300股指期货合约也于2010年4月16日正式上市交易，它的推出对我国资本市场的深化发展具有划时代的意义，也将为我国建设和谐社会发挥积极的作用。本文基于行业的视角，研究沪深300股指期货的推出这一事件对我国资本市场不同行业的影响，本文以证监会关于证券市场上市公司的行业分类指引为着入点，立足于沪深300股票指数的成分股所归属的行业，探讨其推出对我国现货市场不同行业的影响。本文采用事件研究法，选取对我国整个资本市场具有普遍影响的沪深300股指期货正式上市交易为特定事件。为了研究沪深300股指期货正式上市交易对沪深300指数成分股所涵盖的各个行业的影响，并根据各个行业涵盖的成分股的股票数量，本文首先选取了基于沪深300股票指数成分股所属的15大行业，然后按照各成分股在沪深300指数中所占的权重或者上市公司中非成分股个股的流通市值筛选各行业的样本股票，之后根据各大行业样本股票与沪深300股票指数成分股的相关性，将15大行业平均划分为高相关性，中相关性和低相关性三组。其次，本文针对各行业每只样本股票选取了2009年6月23日至2010年5月17日期间个股的日收益率数据，以事件窗口前180个交易日的收益率为基础，估计样本个股的正常收益率，然后计算个股及各行业在事件窗口期间的超额收益率，最后计算个股及各行业在事件窗口期间的累积异常收益率。本文通过实证得到按组划分的各行业累积异常收益率的走势图，比较分析沪深300股指期货正式上市交易这一事件对各个行业的不同影响。结果发现：股指期货的推出增加了大多数行业的波动性，尤其是对于低相关性组中的不同行业都增加了其波动性，且对水利、环境和公共设施管理行业(N)，租赁和商务服务行业(L)和文化、体育和娱乐行业(R)具有显著的负向价值效应，对综合类行业(S)具有显著的正向价值效应，对农、林、牧、渔行业(A)的价值效应并不显著；而对于高相关性组内的不同行业存在增加波动性和对波动性影响不大两种情况，且对采矿行业(B)，汽车医药制造行业(CQ)具有显著的正向价值效应，对房地产行业(K)，金融行业(J)和交通运输行业(G)具有显著的负向价值效应；而对中相关性组内的不同行业在股指期货推出后各行业的波动性也显著增加，且对批发零售行业(F)具有显著的正向价值效应，对于建筑行业(E)和信息传输、软件和信息技术服务行业(I)具有显著的负向价值效，对电力、热力、燃气及水的生产和供应行业(D)和酒、饮料和精制茶制造行业(CJ)的价值效应并不显著。通过本文的研究，在理论方面提供了沪深300股指期货的推出对基于沪深300指数样本股的不同行业现货市场影响的客观结论，不仅对投资者参与各行业的投资交易，合理发挥股指期货规避风险和套期保值的功能具有指导作用，而且为监管者以行业为目标对证券市场进行有效的监管，维护现货市场的稳定，控制资本市场的风险，避免引起实体经济的巨幅波动具有一定的借鉴意义。