套期保值率相关论文
股指期货是期货交易的一个品种,具有价格发现,规避风险以及投机等作用。套期保值是指以回避现货价格风险为目的的期货交易行为。期......
在全球一体化的经济浪潮中，中国与其他国家的往来日益密切、经济和金融全球化的步伐日益加快。在人民币国际化的背景下，我国的资本项......
套期保值率是指市场参与者为了规避某一市场的风险,而在另一个市场上所采取的风险对冲措施。套期保值主要是实现期货市场的风险规......
投资者进行套期保值是为了管理风险，而管理风险的首要问题就是度量风险，因此风险减少率就可以用来衡量套期保值的效率。由于度量风险......
【摘要】随着社会经济的快速发展，国际铜期货中的资产定价以及铜期货套期保值率越来越受到人们的关注。本文笔者就国际铜期货中的资......
本文基于沪深500股指期货仿真交易的数据,选取华安上证180ETF作为现货组合,运用OLS、VAR、VECM、GARCH等不同模型进行套期保值的实......
文章以传统套期保值理论、基差逐利型套期保值理论和现代套期保值理论及实证研究为线索,重点回顾了现代套期保值理论及模型的发展,......
套期保值策略是沪深300股指期货最基本的交易策略，利用该策略可以规避系统性风险。正确实施该策略需要遵循一定的步骤：首先进行套期......
本文在给定套期保值资产的有效价格下，得出组合套期保值的最优解及其相应的套期保值风险，并说明传统的套期 值率及是的特殊情况。......
本文以沪深300股指期货运行数据为基础,分析沪深300股指期货套期保值策略,研究合理的套期保值率。先定性分析投资者如何运用股指期......
本文针对股指期货的特点,对个股的套期保值的策略进行了研究。运用计量分析软件,建立普通最小二乘法(OLS)模型估算β值,并对股票的......
本文运用极大交迭离散小波变换对新加坡新华富时A50股指期货舍约原始数据进行逐尺度分解，在不同时间尺度下以半方差最小化为套期保......
把现货资产价格投影到期货资产价格所张成的线性子空间上，讨论在组合套期保值中现货资产价格的风险分解、套期保值率和套期保值效率......
套期保值是股指期货的功能之一．运用期货对现货进行套期保值。首要条件即期货与现货之间应该存在很强的相关性。由于将非平稳时间序......
从美国推出首个股指期货合约——价值线指数期货合约(VLF)至今,已有26年的历史。经过这20多年的发展,股指期货已经成为国际金融衍......
沪深300股指期货从2010年4月16正式在中国金融期货交易所上市交易至今已将近一年,股指期货的姗姗来迟一定程度上改变了中国股票市......
随着世界各国对于温室气体过量排放的危害性的认识逐步加深，通过国际合作来共同解决气候变化的呼吁越来越多，减排限排成为解决气候变......
学位
投资者风险管理的一项重要工具就是套期保值,这其中主要从两方面来考虑,一个是风险的量化,另一个是在既定的风险程度下如何使其最......
我国A股市场在借鉴发达国家发展股指期货经验的基础上,中国金融期货交易所已经推出了沪深300、中证500和上证50三只股指期货合约,......
[摘要] 股指期货一项最大的作用是套期保值，规避股票市场系统风险，本文介绍了股指期货套期保值率的计算，考察了国外著名股指期货的发......
随着金融市场对规避系统性风险的需求日益强烈,股指期货合约这一金融衍生产品应运而生。从其诞生以后二十多年的发展看,可以说取得......
近年来，期货市场快速发展，交易品种不断丰富和完善，这为产业企业利用期货市场进行套期保值提供了更好的条件。我国期货市场的起步是由......
套期保值是期货市场的一个重要功能。按照操作方向,套期保值大致可以分为空头套期保值和多头套期保值。自2007年美国次贷危机以来,......
本文首先介绍了套期保值的基本理论和估计模型,然后使用沪深300股指期货仿真交易数据和上证180ETF交易数据作为现货资产组合,应用O......
套期保值是股指期货最主要的功能之一,针对我国股市的特点,首先研究在我国证券市场如何应用股指期货进行套期保值,在此基础上,采用......
文章按照基于均值-方差资产定价理论框架下的套期保值理论和基于下侧风险框架的套期保值理论这两个发展阶段,回顾了套期保值理论及......
本文基于沪深300股指期货仿真交易的数据,选取华安上证180ETF作为现货组合,运用OLS、VAR、VECM、GARCH等不同模型进行套期保值的实......
期权是上世纪80年代逐步发展起来的一种新型的金融衍生工具，随后期权市场发展十分迅猛，目前世界各地的不同交易所中都有期权交易，其中......
选取上证50指数和相应的上证50股指期货数据,对其分别使用传统OLS估计、ECM模型和ECM-GARCH模型,估算三种估计方法下的套期保值比......
本文研究了国际组合证券投资中国外资产最优外汇套期保值率的确定方法，并分析了几种外汇套期保值策略的局限性。......
用期权进行套期保值是常用的风险转移方法。假设标的股票服从更新跳跃-扩散过程,研究在保值者给定可接受的保值失败概率情况下,如......
运用粮食期货进行套期保值时,套期保值率的确定是套期保值效果发挥的关键问题,文章基于GARCH模型提出了粮食期货动态套期保值率的......
假设现货资产价格和期货资产价格的行为都服从布朗运动,取对数函数作为这些价格的效用函数,导出套期保值率及相应的套期保值总风险......
商品期货市场是目前国内相对较成熟的衍生品市场,但是国内市场主体仍普遍缺乏风险意识,加上缺乏相应有效的管理风险工具和市场机制......
2003年中国进出口贸易总额达到8512亿美元，外汇交易总成交量合计为1511． 32亿美元，截止到2003年12月底我国外汇储备为4032． 51亿美元。......
目前我国股票市场处于不断发展的过程当中，由于各项制度建设还不完善，市场的投机氛围比较浓厚，导致系统风险相对其他国家偏高，因而投资......
证券市场是一个风险与收益并存的投资市场,按照风险性质的不同,证券价格波动风险分为系统性风险和非系统性风险。非系统性风险可以......
2007年美国次贷危机发生后,全球金融市场遭受了重创,中国股市也从牛市中的6000点急转直下到了熊市的1600点,大多数机构和股民自然......
股指期货上市后极大的推动了我国金融产品的创新，改变了我国股市近些年来一直只能做多的单边格局。经过近四年时间的发展，股指期货的......
基于沪深300和S&P500的股指期货真实交易的数据,通过构建ETF组合作为沪深300的现货,选取S&P500的指数作为S&P500的现货,运用OLS,VE......
一个有效的期货市场具有价格发现、风险规避的功能,期货品种的期货价格能较好地反映现货市场供求趋势,达到提前发现未来现货市场的......
学位
运用EGARCH模型,分别考察沪深300指数期货与股票现货市场上10大基金重仓股之间、沪深300指数期货与10只随机选取的深圳证券交易所......
通过引入小波分析,研究期货与现货在不同时间跨度下的相互关系和套期保值比率,并以沪深300股指期货为对象进行实证研究,结果发现：无......
面对干散货航运运价波动,货主或者航运企业需要通过适当的方法进行风险管理,通过航运运费衍生品进行套期保值是一种主要的风险控制......
