特别说明:本文所讲的非上市公司包括有限责任公司和股份有限公司,本文总体上来讲,大多数内容属于有限责任公司和股份有限公司股权激励中共通的内容,在涉及到有限责任公司和股份有限公司股权激励的不同情况时,论文均对其分别予以说明,并明确注明是有限责任公司的股权激励还是股份有限公司的股权激励。股权激励是以公司股票或者股权为激励标的,以公司高级管理人员、董事、以及核心员工为对象进行的一种股权激励机制。①被激励者(企业员工)通过该激励机制取得一定股权,变身股东以获取公司的剩余价值的分红权。股权激励的实质为一种长期激励,它使得公司和被激励对象之间所追求的利益趋于一致,形成一个利益共同体。股权激励的合规性指的是公司在实施股权激励时,在激励对象、股权来源、购买股权的出资、定价以及股权激励的退出机制等方面是否符合现行法律法规的规定,即合规性。本文主要是从“合规性”的角度切入,来探寻非上市公司实施的股权激励。该篇论文共分为六部分:第一章主要是通过对非上市公司股权激励的基础理论、股权激励的对象、股权激励协议的法律性质以及股权激励的方式等进行探析。第二章主要介绍股权激励中股权来源的合规性。主要对“公司定向增发股份”、“大股东转让股份”以及“公司对本公司股份的收购”等几方面进行合规性分析。第三章为被激励对象购买股权的“出资的合规性”。主要从知识产权、实物、实施许可、债权、特殊劳务、股权等方面论证被激励对象出资的合规性。第四章主要对非上市公司实施股权激励计划过程中的合规性进行分析。主要通过对其在股权定价以及股权激励的实施方式等方面进行论述。第五章本文从非上市公司实施股权激励的末端出发,探寻其股东退出股权激励的“退出机制的合规性”。主要通过上市后退出,有限合伙人转为普通合伙人退出和退出安排等方面展开分析。