2018年12月28日中国证监会对康美药业因涉嫌信息披露违规下达立案调查通知书,拉开了康美财务舞弊案件曝光的序幕。2019年8月16日证监会出具了康美药业《行政处罚及市场禁入事先告知书》指出康美药业蓄意串谋实施财务造假行为,至此佐证了康美药业财务舞弊的实事。康美药业作为唯一一家市值过千亿的中药企业,一直处于中药企业龙头的位置,康美股票在股市也一直是投资者偏爱的“白马股”并且康美多年来内部控制一直被出具无保留意见的内部控制审计报告。在此次的康美舞弊案件中暴露出康美药业在治理结构、发展战略、诚信与道德和人力资源方面的重大缺陷。而这些方面也正是内部控制中内部环境的组成要素。所以,康美的财务舞弊案件不得不让我们开始思考,此次财务舞弊中内部控制环境缺失是否是主要原因?在财务舞弊案件中,内部控制环境又是处于怎样的重要地位?此次案例分析能否为有相似内部控制环境缺失的上市公司带来警示和改善?本文内容主要由以下六部分组成:第一部分为绪论部分,本部分主要提出本篇论文的研究背景、研究意义和研究目的,继而指出研究思路和研究方法,最后提出本文的可能创新点和研究不足之处。第二部分为文献综评和理论基础部分,主要叙述和简评目前国内外研究理论和现状,然后提出本文的理论基础。叙述部分主要是对国内外与内部控制环境、财务舞弊、内部环境各要素对财务舞弊影响有关的文献进行归纳总结和评述。理论基础方面主要以内部控制理论、舞弊三角理论和信号不对称理论等为基础为本文提供理论方面的支持。第三部分主要通过分析案例企业的情况、舞弊动机和舞弊后果,分析康美药业存在的舞弊问题。第四部分基于内部控制环境的视角分析康美药业财务舞弊的成因。经过分析得出主要原因是:“一股独大”的治理结构,内部审计部门形同虚设,董事会和监事会机能失效,薪酬激励的副作用,发展战略过于激进,企业文化弊端等。第五部分提出思考和对策,改革股权结构、加强内部审计部门的职能和独立性、优化董事会制度、完善监事会制度、制定切实可行的发展战略、完善企业文化和薪酬激励方案。第六部分为结束语,通过总结康美出现的问题,分析问题产生的原因,给出相关的启示和建议。本文主要使用文献分析法、案例分析法、定性与定量分析法和归纳总结分析法对案例进行深入研究。文献分析法主要是广泛搜集国内外与内部环境要素和财务舞弊相关的文献,归纳分析,从而掌握内部环境的基础理论,通过搜集ST康美的公开资料,较全面的了解案件发生的过程,基于内部环境角度分析财务舞弊的成因。对概念性的部分进行定性分析,对康美药业概况、康美财务舞弊的过程剖析、康美财务舞弊问题分析和改进措施等都采取定性分析方法。结合ST康美一些研究数据进行定量分析,为文章提供充足的支撑。本文可能的创新之处在于,以康美这个唯一市值过千亿的中药企业为案例,而且康美所反映出的问题涵盖了内部环境多个方面,本文选取康美作为案例公司比较具有代表性。本文也是将康美药业财务舞弊事件与所反映出的内部控制环境问题逐一对应,丰富了财务舞弊的影响因素理论,还为目前对上市医药企业完善内部控制减少财务舞弊提供实践经验。同时,纵观国内外对内部控制的研究较为普通和全面,但从内部控制某一个要素角度进行研究的还是较少的,本文从新的视角出发,从内部控制环境的角度对所分析的案例,丰富了内部控制环境和财务舞弊的研究方向。